Если Вы пожелаете проверить работу загрузчика, то выбранные вами файлы будут загружены в папку uploads и, разумеется, на мой сервер, где Вы их не сможете увидеть. Если Вы установите загрузчик на свой сайт, соответственно, изображения будут загружаться на ваш хостинг.
Но, демо-пример показан ещё с одной целью. Обычно, я делаю демки, чтобы периодически проверять работоспособность того материала, который предлагаю Вам. Иногда бывает, что в связи с постоянным совершенствованием технологий, какой-либо элемент устаревает и браузер выдаёт сообщение об этом. При такой ситуации приходится открывать файл, искать и удалять устаревшие элементы кода.